Эпическая заключительная глава о приключениях Бильбо Бэггинса (Мартин Фриман), Торина Дубощита (Ричард Армитидж) и отряда гномов. Отбив богатства родины гномов у дракона Смауга, они невольно пробудили смертоносную силу. И теперь Смауг собирается обрушить свой пламенный гнев на беззащитных жителей Озерного города. Одержимый сокровищами король Под Горой Торин жертвует дружбой и честью, ринувшись на поиски легендарного Аркенстона. Отчаявшись вернуть ему разум, Бильбо вынужден сделать рискованный и опасный выбор, даже не подозревая, что главные испытания еще впереди. Давний враг вернулся в Средиземье. Саурон, Темный лорд, послал полчища орков на штурм Одинокой Горы. Тьма наступает на враждующие народы, и расы гномов, эльфов и людей должны сделать выбор: объединиться или быть уничтоженными. Так Бильбо оказывается в самом центре эпической битвы пяти воинств, сражаясь за свою жизнь и жизни своих друзей.